Datadog Inc., Rapid7 Inc. et Fastly Inc. ont tous dépassé aujourd'hui les prévisions de Wall Street pour le troisième trimestre, Rapid7 étant le seul des trois à voir ses actions augmenter. Des perspectives prudentes liées à un client important ont fait chuter les actions de Datadog d'environ 14 % dans les échanges réguliers. Rapid7 a bondi de 18 % après les heures d'ouverture grâce à des résultats obtenus malgré une baisse des revenus.
Pour son troisième trimestre, clos le 30 septembre, Datadog a annoncé un bénéfice ajusté de 81 cents par action, contre 55 cents un an plus tôt, sur un chiffre d'affaires de 1,20 milliard de dollars, en hausse de 35 % sur un an. Les analystes attendaient 64 cents par action sur un chiffre d'affaires de 1,14 milliard de dollars.
Le bénéfice net non ajusté a grimpé à 118,3 millions de dollars contre 33,9 millions de dollars, et la marge opérationnelle ajustée s'est élargie de cinq points à 28 %. Les facturations au cours du trimestre ont augmenté de 30 % pour atteindre 1,16 milliard de dollars, a déclaré le directeur financier David Obstler lors de la conférence téléphonique sur les résultats, les obligations de performance restantes ayant augmenté de 38 % à 3,85 milliards de dollars. Le flux de trésorerie disponible s'est élevé à 251 millions de dollars.
Le cofondateur et directeur général Olivier Pomel a déclaré aux analystes que plus de 850 sociétés d'intelligence artificielle utilisent désormais Datadog, soit environ 100 de plus qu'à fin juin. L'adoption est forte sur l'ensemble de la plateforme à mesure que les clients font évoluer « leurs opérations numériques et leur utilisation de l'IA », a-t-il déclaré dans la publication des résultats. Les clients valant 100 000 $ ou plus par an en revenus récurrents ont augmenté de 20 % pour atteindre environ 4 860.
Les prévisions pour l’année entière ont augmenté. Datadog s'attend désormais à un chiffre d'affaires 2026 compris entre 4,515 et 4,525 milliards de dollars, contre 4,45 à 4,47 milliards de dollars prévu en août, et à un bénéfice ajusté de 2,73 à 2,75 dollars par action. Le bénéfice ajusté du quatrième trimestre devrait se situer entre 69 et 71 cents par action.
Le chiffre d'affaires du quatrième trimestre est estimé entre 1,19 et 1,20 milliard de dollars, soit à peu près ce que les analystes attendaient, le haut de la fourchette n'étant qu'environ 3 millions de dollars supérieur au chiffre d'affaires du troisième trimestre. Les prévisions supposent que le plus gros client de Datadog, un fournisseur d'IA que la société n'a pas nommé, ne dépense pas plus que son minimum contractuel, selon Obstler.
L'utilisation de ce compte a chuté au troisième trimestre tout en restant au-dessus du plancher. En l’excluant, la croissance implicite du quatrième trimestre se situe dans la fourchette basse à moyenne de 30 %. Les renouvellements anticipés avec certains grands clients de l'IA, signés avec des engagements plus élevés en échange de meilleurs prix, freinent également les revenus à court terme.
La baisse d'environ 14 % aujourd'hui en fait deux trimestres consécutifs au cours desquels un battement n'a pas réussi à maintenir le titre. Les actions Datadog ont clôturé en baisse de 19 % en août, le jour où la société a révélé la réduction prévue du client.
Rapide7
Le troisième trimestre de Rapid7 s'est également terminé le 30 septembre. La société de cybersécurité a affiché un bénéfice ajusté de 60 cents par action, contre 57 cents un an plus tôt, sur un chiffre d'affaires de 212,4 millions de dollars, en baisse de 2,5 % sur un an. Les analystes attendaient 46 cents par action sur un chiffre d'affaires de 209 millions de dollars.
Les revenus récurrents annualisés ont chuté de 2,2 % à 819,7 millions de dollars, en avance sur les quelque 812 millions de dollars que la société s'était fixés en août. Le bénéfice d'exploitation ajusté est passé de 36,9 millions de dollars à 46,2 millions de dollars. Le bénéfice net non ajusté est tombé à 3,5 millions de dollars contre 9,8 millions de dollars après 10 millions de dollars de coûts de restructuration liés à la réduction des effectifs de 12 % annoncée en août et une dépréciation de 5,5 millions de dollars sur un investissement stratégique en actions.
Rapid7 a présenté son Agentic SOC à Black Hat USA en août, utilisant des agents d'IA pour accélérer les enquêtes tout en laissant les décisions à fort impact aux analystes. Wael Mohamed, qui a pris ses fonctions de directeur général en juin, a déclaré que le cœur de métier « devient plus stable » et qu’« un quart de stabilité n’est qu’un début ». Rapid7 « ne déclare pas la victoire », a-t-il ajouté.
Les prévisions de bénéfice ajusté de la société pour l'ensemble de l'année sont passées de 1,94 à 1,96 dollar par action, bien au-dessus des 1,78 à 1,83 dollar annoncées il y a trois mois. Les prévisions de revenus ont légèrement augmenté, passant de 841 millions de dollars à 843 millions de dollars. Pour le quatrième trimestre, Rapid7 prévoit un chiffre d'affaires compris entre 208 et 210 millions de dollars, en baisse de 3 à 4 % par rapport à l'année précédente, et un bénéfice ajusté de 53 à 55 cents par action.
Le titre a grimpé d'environ 18 % au cours des échanges prolongés.
Rapidement
Le fournisseur de plateforme cloud Edge Fastly a annoncé un bénéfice ajusté de 17 cents par action pour son troisième trimestre, contre 7 cents un an plus tôt, sur un chiffre d'affaires record de 190,2 millions de dollars, en hausse de 20 % sur un an. Les analystes attendaient 12 cents par action sur un chiffre d'affaires de 187,9 millions de dollars.
La majeure partie des revenus de Fastly provient toujours des services réseau, qui ont augmenté de 16 % pour atteindre 138 millions de dollars. Les ventes de produits de sécurité ont augmenté deux fois plus rapidement pour atteindre 44,7 millions de dollars sur un trimestre lorsque la société a également lancé AI Firewall pour bloquer l'injection rapide et d'autres attaques avant qu'elles n'atteignent un modèle. La rétention nette sur les 12 derniers mois était la plus élevée depuis 2022, à 119 %. Les 10 premiers clients représentent désormais 39 % du chiffre d’affaires, contre 32 % il y a un an.
Le chiffre d'affaires du quatrième trimestre devrait se situer entre 198 et 202 millions de dollars, soit un chiffre supérieur aux 197 millions de dollars modélisés par les analystes. Les prévisions de revenus pour l'ensemble de l'année sont passées de 744 millions de dollars à 748 millions de dollars, contre 732 millions de dollars à 746 millions de dollars en août. Le bénéfice ajusté pour 2026 est désormais attendu entre 61 et 63 cents par action. Rien de tout cela n’a empêché les actions de Fastly de chuter d’environ 14 % après la cloche.
