Étant donné que le concept de propriété existe, il y a également eu des tentatives de profiter de la confiance des autres pour s'enrichir illégalement. Mais peu d'escroqueries ont atteint autant de notoriété et de persévérance que le programme Ponzi, une fraude qui, malgré son massouche, il y a plus d'un siècle, continue de réinventer et d'attraper constamment de nouvelles victimes dans le monde.
Pourquoi cette fraude est-elle toujours aussi efficace? La réponse est dans la combinaison de ambition + naïveté + confiance: Le programme Ponzi promet ce que tout le monde veut: des rendements élevés, sûrs et sans effort. Et précisément pour cette raison, même des personnes instruites et expérimentées, ainsi que de grandes institutions financières, sont tombées dans le piège.
Qu'est-ce qu'un système pyramidal
Le schéma de Ponzi est une variante du système pyramidal, un mécanisme dans lequel le maintien des avantages des participants dépend des autres personnes entrant plus tard.
Dans un système pyramidal pur, chaque nouveau membre paie des frais ou fait un investissement initial, et ceux qui l'ont recruté reçoivent un pourcentage de cet argent. Ainsi, les premiers à entrer obtiennent des bénéfices, tandis que la plupart de ceux qui sont finaux perdus.
La clé est qu'il n'y a pas de produit ou de service réel qui prend en charge le système. Il n'y a qu'un transfert d'argent des nouveaux aux anciens. Mathématiquement, le régime n'est pas durable: tôt ou tard des personnes désireuses d'entrer.
Pourquoi s'appelle-t-il le schéma «ponzi»
Le nom est dû à Charles Ponzi, un immigrant italien qui, en 1919, a conçu un système qui le rendrait célèbre. Ponzi a déclaré qu'il avait découvert une façon ingénieuse de gagner de l'argent grâce aux coupons postaux internationaux, qui ont servi à payer des frais d'expédition dans différents pays. Selon lui, il pouvait les acheter dans des endroits où ils étaient bon marché, puis les racheter aux États-Unis pour une plus grande valeur, obtenant ainsi un gain rapide et sûr.
En pratique, cette opération n'a jamais été effectuée. Utilisé simplement l'argent des nouveaux investisseurs pour payer les précédents. Leurs promesses étaient irrésistibles: 50% en avantage en 45 jours ou 100% en 90 jours. Pendant des mois, l'illusion a fonctionné. Des milliers de personnes ont investi leurs économies et réinvestissent les intérêts pour continuer à gagner davantage. À son point maximum, Ponzi recueillait environ un million de dollars par jour (un chiffre colossal dans les années vingt).
Enfin, le manque de soutien économique réel a été révélé et le programme s'est effondré. Ponzi a été arrêté, mais son nom de famille était à jamais lié à ce type de fraude.
Caractéristiques du schéma Ponzi: comment ça marche
Le schéma Ponzi est généralement plus sophistiqué qu'un système pyramidal ouvert, car il n'a pas toujours obligé les investisseurs à recruter d'autres. L'escroc se présente en tant que manager qui «augmente» de l'argent grâce à un secret commercial ou à une stratégie exclusive.
Les caractéristiques les plus courantes sont:
- Haute rentabilité et stable: Alors que les investissements légitimes augmentent et diminuent, un Ponzi promet des rendements constants, quel que soit le contexte économique.
- Véritable paiement initial: les premiers investisseurs reçoivent généralement leur argent plus les intérêts présumés, ce qui les amène à recommander des investissements à la famille et aux amis.
- Opacité: La stratégie est présentée comme « confidentielle », ou comme « trop complexe » pour être expliquée.
- Charisme de l'escroc: la confiance est construite sur la réputation personnelle ou institutionnelle du promoteur.
- Effet de la boule de neige: à mesure que la confiance se développe, plus d'investisseurs et plus d'argent sont attirés, permettant la farce pendant des années.
- Effondrement inévitable: lorsque les retraits dépassent les nouveaux revenus, la pyramide s'effondre, laissant des pertes multimillionnaires.
Essentiellement, c'est une illusion comptable: le récit indique des bénéfices qui n'ont jamais existé.
Madoff, le plus grand schéma de Ponzi de l'histoire
Le cas le plus emblématique est celui de Bernard L. Madoff, un New York Financial qui était même président de Nasdaq et a joui du grand prestige à Wall Street.
Pendant plus de 30 ans, Madoff a attiré des milliards de dollars d'investissements. Ce qui est drôle, c'est que leurs promesses n'étaient pas excessives: elle a offert des rendements annuels stables d'environ 10%, crédibles et attrayants pour les investisseurs institutionnels.
Parmi ses victimes, il y avait de grandes banques, des fonds de pension, des organisations caritatives et même des célébrités. Madoff a cultivé une image philanthrope respectable, qui a renforcé la confiance dans son opération.
En 2008, la crise financière mondiale a déclenché une avalanche de demandes de retrait d'argent. Comme il n'y avait pas d'investissement réel, le château de cartes s'est effondré. Il a été révélé que la fraude avait atteint 65 000 millions de dollars, la plus grande arnaque individuelle de l'histoire.
Madoff a été arrêté, jugé et condamné à 150 ans de prison. Il est décédé en 2021, laissant derrière lui un exemple monumental de la façon dont la cupidité et la confiance aveugle peuvent détruire la fortune et la vie.
Autres exemples de fraude avec le programme Ponzi
Bien que Ponzi et Madoff soient les noms les plus connus, la liste des cas est longue et mondiale:
MMM (Sergey Mavrodi, Russie – 1990)
L'une des plus grandes escroqueries de l'histoire de l'Europe de l'Est. Sergey Mavrodi a promis des rendements gigantesques en peu de temps grâce à de supposés investissements boursiers. Entre 5 et 10 millions de personnes ont été touchées en Russie. Après sa chute dans les années 90, MMM a réapparu plus tard dans les versions numériques et s'est étendue en Inde, au Nigéria et dans d'autres pays, en utilisant Internet comme plate-forme de capture.
Zeek Rewards (USA, 2011-2012)
C'était un «programme de cents» qui a suscité d'énormes avantages, qui travaillaient presque exclusivement en ligne, attirant des personnes ayant une commercialisation agressive et des promesses de revenus passifs. Les participants ont gagné des points qui pourraient échanger ou réinvestir, un style très pyramidal. En fin de compte, environ 600 millions de dollars ont été arnaqués à environ 900 000 personnes de plus de 100 pays.
BitConnect (2016-2018)
Il a été présenté comme une plate-forme d'investissement dans Bitcoin avec un système de «prêts» et un algorithme commercial «secret». C'était totalement numérique, avec une communauté sur YouTube et les réseaux sociaux.
Il avait une capitalisation boursière de plus de 2,5 milliards de dollars avant l'effondrement: son jeton (BCC) s'est effondré en quelques jours, laissant des pertes millionnaires.
Plusthen (2018-2019, Asie)
Il s'agissait d'un prétendu «portefeuille» de crypto-monnaies qui offrait des rendements en raison de la mise en place et de l'investissement. Il est considéré comme l'une des plus grandes escroqueries cryptographiques de l'histoire: il a collecté environ 2 000 millions de dollars en BTC, ETH et EOS. Il a utilisé des applications mobiles et des réseaux sociaux pour capturer principalement des investisseurs chinois et sud-coréens.
Allen Stanford / Stanford International Bank (2009)
Il a promis un intérêt élevé dans les certificats de dépôt de sa «banque offshore» à Antigua. En fait, une arnaque de plus de 7 000 millions de dollars. Stanford a été condamné à 110 ans de prison. Bien que ce ne soit pas numérique, il a été l'une des plus grandes fraudes financières du monde après Madoff.
Ces cas montrent que le programme Ponzi n'a pas de temps ni de frontières: il apparaît où il y a des gens prêts à croire en la promesse d'argent facile.
Comment détecter ce type de fraude
Il existe des signaux clairs qui permettent d'identifier ou du moins de soupçonner un schéma de Ponzi:
- Les bénéfices trop bons pour être vrais: aucun investissement légitime n'offre des avantages élevés et continuellement garantis.
- Explications vagues ou secrètes: si le gestionnaire ne peut pas expliquer clairement comment les avantages sont générés, il y a des raisons de douter.
- Manque de supervision: de nombreux régimes de Ponzi se développent en dehors du radar des régulateurs financiers.
- Pression pour réinvestir: les investisseurs sont encouragés à ne pas retirer leurs bénéfices, ce qui retarde l'effondrement du système.
- Témoignages de confiance: lorsque des amis, de la famille ou des personnes respectées soutiennent le système, l'arnaque devient plus convaincante.
La meilleure défense est l'éducation financière. Avant d'investir, certaines questions fondamentales doivent être posées:
- Qui réglemente cet investissement?
- Quels risques sont supposés?
- Pourquoi quelqu'un offrirait-il un retour sûr et supérieur sur le marché?
Dans le monde de la finance, la règle d'or est maintenue: si quelque chose semble trop beau pour être vrai, ce n'est probablement pas vrai.
Images | Marcos Merino à travers l'IA
